Quỹ tầm nhìn SSI - SSIVF là quỹ thành viên dạng đóng với tổng giá trị góp vốn ban đầu là 1.700 tỷ đồng (tương ứng 170 triệu chứng chỉ quỹ mệnh giá 10.000 đồng), được UBCK cấp giấy phép thành lập vào ngày 3/8/2007.

SSIVF được quản lý bởi SSIAM – công ty quản lý quỹ do CTCP Chứng khoán Sài Gòn (SSI) nắm 100% vốn.

Tính theo vốn điều lệ thì SSIVF là quỹ nội địa có quy mô vốn ban đầu lớn nhất. Với giá trị tài sản ròng hiện vào khoảng hơn 1.200 tỷ đồng thì quy mô của SSIVF vẫn nhỏ hơn quỹ VFMVF1, với giá trị tài sản ròng ~1.600 tỷ đồng (vốn điều lệ 1.000 tỷ đồng).

Quỹ có thời gian hoạt động 5 năm và có khả năng gia hạn thêm 2 năm nữa. Như vậy, trong trường hợp không được gia hạn thì quỹ sẽ hết hạn vào Q3 năm 2011.

Trong xu hướng cắt giảm đầu tư tài chính của các doanh nghiệp thì khả năng các cổ đông của quỹ không muốn tiếp tục duy trì hoạt động quỹ là rất lớn. Tại ĐHCĐ thường niên 2011, Tổng giám đốc Sacom (SAM) cho biết, Công ty sẽ rút khoản vốn đầu tư tại SSIVF về khi đến thời hạn đóng quỹ vào năm 2013.

Tuy vậy, trong tình hình thị trường đi xuống và thanh khoản thấp như hiện nay, việc thoái vốn – đặc biệt là đối với những quỹ lớn như SSIVF – là không dễ dàng.

Các cổ đông của SSIVF

Mặc dù SSIVF không công bố các thành viên góp vốn vào quỹ nhưng qua báo cáo tài chính của các doanh nghiệp niêm yết có thể nhìn thấy được những cổ đông lớn nhất của quỹ này.

Cổ đông lớn nhất là SSI, nắm 64,5 triệu chứng chỉ quỹ, tương 37,94% vốn điều lệ của SSIVF.

Khi thành lập, SSI góp 485 tỷ đồng, tương ứng 48,5 triệu chứng chỉ quỹ, chiếm 28,53% vốn điều lệ của quỹ. Trong Q4/2010, SSI đã thực hiện mua lại 16 triệu chứng chỉ quỹ SSIVF từ Credit Suisse AG chi nhánh Singapore.

Những cổ đông lớn khác có Sacom (16,47%), Minh Phú (11,76%), Agifisih (5,88%), Intresco, Aquatex Bến Tre…

Một số cổ đông lớn của SSIVF (Số liệu theo BCTC Q3/2011 của các doanh nghiệp)  

Căn cứ vào mức dự phòng giảm giá cho khoản đầu tư vào SSIVF của Minh Phú và Agifish thì đến 30/9/2011, tài sản ròng của SSIVF đã giảm hơn 25% so với vốn góp ban đầu.

Theo như BCTC của Agifish thì NAV trên mỗi chứng chỉ quỹ là 7.455 đồng thì có thể tính ra được tổng giá trị tài sàn ròng của SSIVF đến cuối Q3 là khoảng gần 1.270 tỷ đồng.

Danh mục của SSIVF

Dựa trên những thông báo giao dịch của SSIVF thì có thể điểm qua một số cổ phiếu niêm yết mà quỹ này nắm giữ nhiều như ABT (14,3%), GIL (14,1%), VFG (10,8%), SVC (11,6%)…trong đó có khá nhiều cổ phiếu của các doanh nghiệp ngành nông nghiệp.

Nhìn chung thì danh mục của SSIVF mang “phảng phất” xu hướng đầu tư của SSI. Nhiều cổ phiếu mà cả SSIVF và SSI (gồm cả SSIAM) cùng nắm giữ với tỷ lệ lớn như ABT, SSC, NSC, SVC, TMS…  

Một số cổ phiếu niêm yết trong danh mục của SSIVF (Theo báo cáo mua/bán cổ phiếu của quỹ)  

Theo Vinacorp.